Анализ кредитного риска и методы управления ими

Следует подчеркнуть, что кредитные фонды как элемент номенклатуры активов российских ПИФов были введены чуть более года назад и привлекают все больше внимания банков и управляющих компаний, работающих на российском рынке.
Кредитные фонды в банковской деятельности могут выполнять функции по приобретению прав требования по кредитным договорам, выдаче займов и управлению портфелем проблемной задолженности. В состав активов кредитного фонда могут входить:
денежные средства, включая иностранную валюту, на счетах и во вкладах в кредитных организациях;
долговые инструменты в соответствии с российским законодательством;
денежные требования по кредитным договорам или договорам займа, исполнение обязательств по которым обеспечено залогом (за исключением последующего залога), поручительством или банковской гарантией;
имущество (в том числе имущественные права), являвшееся предметом залога и приобретенное (оставленное за собой) при обращении на него взыскания в случае неисполнения или ненадлежащего исполнения обеспеченного залогом обязательства;
финансовые инструменты, базовым активом которых являются величины процентных ставок;
финансовые инструменты, базовым активом которых являются финансовые инструменты с базовым активом в виде величины процентных ставок.
Традиционно продуктовые линейки банков состоят из продуктов, классифицированных по форме предоставления и получения финансирования: кредита (единоразовая ссуда), кредитной линии с лимитом выдачи (невозобновляемая), кредитной линии с лимитом задолженности (возобновляемая), овердрафта. С развитием конкуренции и диверсификацией финансовых услуг банков стали также появляться специализированные продукты «на приобретение недвижимости», «на приобретение автотранспорта» и пр., которые позволяли заемщикам, подходящим под соответствующие требования, использовать некие преференции (залог приобретаемого имущества без дополнительного обеспечения, льготные процентные ставки и пр.).
Однако ранее предоставление кредитных продуктов не сопровождалось отслеживанием и обобщением рисков развития конкретных групп предприятий, и, как следствие, отсутствовала минимизация данных рисков за счет учета специфики деятельности таких заемщиков. В основном каждое предприятие рассматривалось без формализованной оценки влияния на него внутриотраслевых и рыночных тенденций.
Сегодня в результате изменений, происходящих в структуре экономики, ведущих к смене ее «лица», стал актуальным системный анализ отраслей, внутриотраслевых тенденций развития, особенностей финансово-экономической деятельности и потребностей предприятий не только в укрупненных отраслях (например, в отрасли «сфера услуг»), но и детализированно (например, ниши «общественное питание», «медицинские услуги», «грузовые перевозки продуктов питания и товаров народного потребления» и пр. внутри отрасли «сфера услуг»), а также формализации данной информации в виде специализированных внутриотраслевых (нишевых) продуктов.
При этом каждый внутриотраслевой продукт состоит из двух частей:
1) требований к заемщику — минимально необходимые критерии для предоставления кредита заемщику, полученные путем анализа рынка и статистики кредитования предприятий данной ниши. Например, для ниши «производство продуктов питания» (глубокая переработка, производство мясной продукции, производство молочной продукции, кондитерское производство и т.д.) — минимальный срок работы, максимальная доля крупнейшего покупателя и поставщика, наличие на доступном рынке не менее одного альтернативного поставщика каждого вида сырья, максимальная доля закупок сырья для переработки в готовую продукцию у импортеров и пр. В рамках «требований к заемщику» продукты могут различаться как по набору требований, так и по ограничениям значений данных требований;
2) условий кредитования — структура сделки, предлагаемая с учетом принадлежности заемщика к конкретной подотрасли: срок кредита (максимальный и минимальный, а также в зависимости от цели кредита), форма предоставления и погашения (например, кредит, вид кредитной линии, овердрафт), валюта кредита, обеспечение (с учетом наиболее типичного имущества заемщиков, работающих в конкретных отраслях), доходность и пр.
Таким образом, стандартные кредитные продукты по форме предоставления (кредит, кредитная линия и пр.) становятся частью внутриотраслевых продуктов и применяются адаптированно. Целевые программы кредитования (на приобретение различного имущества) также возможно включить во внутриотраслевые продукты благодаря набору условий кредитования (например, выставлять срок и обеспечение кредита в зависимости от приобретаемого имущества и т.д.), что имеет наибольшие перспективы в таких внутриотраслевых продуктах, как «грузовые перевозки», «пассажирские перевозки», «сдача в аренду коммерческой недвижимости», и аналогичных, где наиболее частой целью кредитования заемщиков является приобретение основных средств.
При этом по мере накопления опыта работы банка с заемщиками из конкретных ниш (накопления статистики риска) и опыта работы со специфическими видами обеспечения (накопление практики реализации видов имущества, наиболее свойственного предприятиям из конкретной ниши) возникает возможность принимать в залог виды имущества, стандартно считающиеся менее ликвидными и надежными, не повышая при этом порога риска. Данная возможность наиболее актуальна в текущих условиях, когда число заемщиков, имеющих возможность предоставить в залог банку достаточный объем недвижимости и автотранспорта (с учетом дисконтов и требований к качеству имущества), значительно сократилось. В частности, из поля зрения банков фактически исключились целые отрасли, к примеру, большое количество отраслевых ниш в сфере услуг, где большинство предприятий не имеет ликвидных и надежных основных средств, удовлетворяющих требованиям банков к залогам.
Эффективное управление кредитными рисками строится на их объективной оценке. При этом максимальное нивелирование субъективного фактора достигается за счет внедрения специализированных программ, в частности, системы автоматизированного управления кредитными рисками, включающей три основных модуля.
Модуль анализа (кредитное заключение) — содержит критериальную часть, финансово-экономическую и залоговую.
Критериальная часть модуля анализа производит оценку заемщика по отраслевым критериям, то есть проверку на соответствие параметрам внутриотраслевых (нишевых) продуктов (часть продукта «требования к заемщику»), что позволяет четко определить портрет заемщика в той или иной отрасли в регионах присутствия банка.
Финансово-экономическая часть модуля производит анализ заемщика по финансово-экономическим показателям с учетом отраслевой специфики (особенности структуры баланса, отчета о прибылях и убытках, экономических характеристик в конкретной нише), что позволяет автоматически осуществлять проверку предоставленных кредитными специалистами данных на достоверность (cross-checking), формировать балл отсечения кредитных заявок по финансово-экономическому состоянию предприятия в соответствии с политикой управления рисками банка и/или формировать рекомендации по кредитному решению с учетом финансово-экономического состояния предприятия.
Залоговая часть модуля производит соотнесение предлагаемого заемщиком обеспечения утвержденным в банке приоритетам по залогу (коэффициенту покрытия залогом при определенных категориях обеспечения), что позволяет автоматически формировать балл отсечения кредитных заявок по параметру соответствия обеспечения политике управления рисками банка и/или формировать рекомендации по кредитному решению с учетом обеспечения кредита.
Модуль управления рисками — содержит допустимые варианты значений для формирования общего балла оценки заемщика (данные поступают из модуля анализа), а также конкретный перечень выходных показателей автоматической системы принятия решения, которые отражаются в публикации отчета. Также модуль позволяет организовать настройку автоматического контроля за уровнем дефолта по конкретным отраслям в регионах (филиалах, точках продаж), то есть при превышении значения допустимого уровня просрочки в филиале по определенной отрасли система автоматически оповещает сотрудника банка о превышении и выносит решение (рекомендацию) отложить рассмотрение заявки. Аналогичный контроль возможно осуществлять также по лимиту кредитного риска (задолженности) на отрасль/точку продаж. Соответственно появляется возможность оперативно автоматически контролировать отраслевую структуру кредитного портфеля в целом и в разрезе отдельных точек продаж.
Модуль определения решения (рекомендаций по решениям) — содержит варианты ответов по кредитным заявкам на основании комплексной оценки. Формирование ответов происходит за счет комплексных данных, поступивших из модуля управления рисками.
Необходимо подчеркнуть, что система автоматизированного управления кредитными рисками не является скоринговой программой, однозначно определяющей кредитное решение. Фактически данная система является дополнительным инструментом анализа, позволяющим получить объективное представление о процессе оценки и нивелирующим субъективную интерпретацию показателей деятельности заемщика, что возможно в силу андеррайтинга с использованием человеческого ресурса (к примеру, практика показывает, что даже в рамках одного банка по одному и тому же кредитному заключению может быть принято несколько диаметрально противоположных решений в зависимости от того, какой кредитный аналитик проводит его андеррайтинг).
Таким образом, система автоматизированного управления кредитными рисками:
- обеспечивает объективный автоматический контроль рисков за счет стандартизованной оценки заемщиков по утвержденным критериям (нишевым, финансово-экономическим, залоговым);
- при изменении состояния рынка позволяет оперативно корректировать критерии приоритетных отраслей, оценки финансового состояния и обеспечения;
- автоматически контролирует уровень кредитного риска и/или дефолт на отрасль и точку продаж.

Заключение

Кредитный риск — это риск возможных потерь, связанных с ухудшением кредитоспособности, вызванных невозможностью или нежеланием исполнять свои обязательства в соответствии с условиями соглашения. Для банка кредитная деятельность является основной в структуре активных операции, поэтому невыполнение кредитором своих обязательств ведет к финансовым потерям и, в конечном счете, приводит к снижению достаточности капитала и ликвидности.
Актуальность исследования подтверждается тем, что в процессе осуществления кредитной деятельности банки несут значительные потери в связи с неточностью оценки и необдуманным регулированием рисков. Недостаточность научных разработок российских ученых и сложность внедрения зарубежной практики обуславливают необходимость постоянного усовершенствования методологического инструментария оценки и регулирования риска кредитного портфеля банка. Это является необходимым условием повышения эффективности банковского кредитования, и как следствие, повышение эффективности деятельности кредитного учреждения в целом.
Кредитный риск можно определить как средневзвешенную величину рисков относительно всех соглашений кредитного портфеля, где рычагами выступают части сумм соглашений в общей сумме кредитного портфеля. Оценка совокупного кредитного риска банка представляет собой натурально-вещественный и стоимостной анализ всех рисковых обстоятельств, характеризующих средний уровень кредитного риска относительно всех соглашений, составляющий кредитный портфель банка. Регулирование кредитного портфельного риска банка – это комплекс мероприятий, направленных на минимизацию риска и нейтрализацию его негативных последствий.
В процессе своей деятельности ОАО «Газпромбанк» сталкивается с внешними и внутренними рисками. К наиболее значимым внешним рискам можно отнести инвестиционные риски. К наиболее значимым внутренним рискам можно отнести операционные риски (или риски бизнес-процессов) и риски корпоративного управления.
Для управления всеми видами рисков было необходимо разработать и внедрить комплекс мер, позволяющий управлять рисками и ограничивать их для каждой из групп. Для реализации и развития этого комплекса было создано Управление мониторинга, риск-менеджмента и внутреннего контроля. Управление создано как независимое подразделением, что минимизирует конфликты интересов, возникающие в ходе осуществления им текущей деятельности.
Ключевым критерием оценки эффективности работы менеджмента для акционеров является стоимость банка. В ОАО «Газпромбанк» разработана эффективная чёткая и понятная система контроля со стороны акционеров, основанная на системе долгосрочных и краткосрочных показателей деятельности. Это позволяет акционерам определять, контролировать и корректировать стратегию развития бизнеса, не вмешиваясь в оперативную деятельность. За обеспечение акционеров всей необходимой информацией отвечает Управление мониторинга и риск-менеджмента.
Точность оценки риска ОАО «Газпромбанк» при кредитовании отдельного заемщика зависит от качества информации, на которой основана оценка. ОАО «Газпромбанк» организовывает и обеспечивает отбор необходимой информации, ее обновление и хранение при максимальной доступности. Источниками достоверной информации являются проведение банком теоретических и практических исследований (экспериментов), получение своевременной и квалифицированной консультации.

Список использованных источников

Федеральный закон от 10.07.2002 N 86-ФЗ (ред. от 19.10.2011, с изм. от 21.11.2011) "О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)"
Федеральный закон от 02.12.1990 N 395-1 (ред. от 06.12.2011) "О банках и банковской деятельности"
Положение Банка России от 20 марта 2006 года № 283-П (ред. от 14.12.2011) «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери»
Инструкция Банка России от 16 января 2004 года № 110-И (ред. от 20.04.2011) «Об обязательных нормативах банков»
Банковское дело: организация деятельности коммерческого банка. Белоглазова. - М.: Высшее образование, 2006.
Бернстайн П.Л. Против богов. Укрощение риска. Against the Gods. The Remarkable Story of Risk. – М.: Олимп-Бизнес, 2009.
Вишняков И.В. Методы и модели оценки кредитоспособности заемщиков. – СПб.: СПбГИЭА, 2008.
Деньги, кредит, банки. // Под ред. К.Л. Малахова. - М.: Приор. 2007.
Ермаков С.Л. Работа коммерческого банка по кредитованию заемщиков. Методические рекомендации. - М.: Компания Алес, 2010
Киселев В.В. Управление банковским капиталом. - М.: ЮНИТИ, 2007.
Лукасевич И.Я. Анализ финансовых операций. Методы, модели, техника вычислений. – M.: ЮНИТИ, 2008.
Мельников А.В. Риск-менеджмент. Стохастический анализ рисков в экономике финансов и страхования. – М.: Анкил, 2008.
Ольшаный А. И. Банковское кредитование. – М.: Русская деловая литература, 2007
Оценка рыночной стоимости коммерческого банка. Методические разработки. - М.:Маросейка, 2007.
Проблемы управления банковскими и корпоративными рисками./ Под ред. Л.Н. Красавиной - М.: Финансы и статистика, 2010.
Рогов М.А. Риск-менеджмент. – М.: Финансы и статистика, 2009.
Севрук В.Т. Риски финансового сектора Российской Федерации. – М.: Финстатинформ, 2009.
Хорн Д.В. Основы управления финансами. – М.: Финансы и статистика, 2009.
Цисарь И.Ф. Оптимизация финансовых портфелей банков, страховых компаний, пенсионных фондов/ И.Ф. Цисарь. - М.:Дело,2008.
Челноков В.А. Банки и банковские операции. Букварь кредитования/ В.А. Челноков. - М.: Высшая школа, 2008.
Астахов А.В. Системный подход к управлению рисками крупных российских коммерческих банков.// Деньги и кредит.- 2008, №9.
Екушов А.И. Моделирование рисков в коммерческом банке.// Банковские технологии.- 2008, №5.
Кавкин А. Новые способы страхования кредитного риска с помощью производных инструментов // Финансовый бизнес. – 2009. №8.
Казаков А., Перепелкин В. Думать о рисках и управлять рисками – это не одно и то же // Финансист. – 2009, №5/6.
Котенков В. Н., Сазыкин Б. В. Диагностика развития и финансовой устойчивости банков // Аналитический банковский журнал – 2009, №8.
Кравцова Г.И. Виды и классификация банковских ссуд // Банковский вестник – 2008, сентябрь.
Кто и как управляет рисками в России? // Рынок Ценных Бумаг. – 2009. №3.
Кудряшова Ю.О. Оценка рисков как часть системы организации внутреннего контроля в банках.// Банковские услуги.- 2008, №2.
Максутов Ю. Г., Алехин Р. В. Использование методики ФСА для определения себестоимости банковских продуктов // Аудит и финансовый анализ – 2009, № 2.
Овчаров А.О. Методы управления банковскими рисками // Банковские услуги.- 2008, №8.
Панова Г. С. Виды ссуд и условия кредитования частных клиентов за рубежом. // Банковский журнал - 2010, № 2.
www.gazprombank.ru
ПРИЛОЖЕНИЯ

Приложение 1.
Критерии качества кредитного портфеля [19, с. 112]
Критерии Факторы, определяющие критерии Влияние на качество кредитного портфеля Степень кредитного риска степень концентрации кредитной деятельности банка;
удельный вес кредитов, приходящихся на клиентов, испытывающих трудности;
концентрация деятельности банка в малоизученных, новых сферах;
внесение частных или существенных изменений в политику банка по предоставлению кредитов;
удельный вест новых и недавно привлеченных клиентов. Чем ниже степень кредитного риска, тем выше качество кредитного портфеля (обратно пропорциональная зависимость) Уровень доходности кредитного портфеля типы заёмщиков;
сроки выданных ссуд;
уровень доходности отдельных видов ссуд. Чем выше уровень доходности, тем выше качество кредитного портфеля Диверсификация портфеля активов рационирование кредита
диверсификация заемщиков
диверсификация принимаемого обеспечения по ссудам
применение различных видов процентных ставок
диверсификация кредитного портфеля по срокам Чем выше уровень диверсификации портфеля активов, тем выше качество кредитного портфеля Платежеспособность заемщиков различные критерии финансового состояния заёмщиков Чем выше платёжеспособность заёмщиков, тем выше качество кредитного портфеля Структура кредитного портфеля система управления сроками активов и пассивов;
размер капитала банка. Чем выше структурированность кредитного портфеля, тем выше его качество
Приложение 2
Показатели качества кредитного портфеля [19, с. 125]
Коэффициенты Формула расчёта Характеристика Коэффициент покрытия классифицированной ссуды отношение взвешенной классифицированной ссуды к капиталу банка качество кредитного портфеля с точки зрения риска в совокупности с его защищенностью собственным капиталом. Коэффициент удельного веса взвешенной классифицированной ссуды отношение взвешенной классифицированной ссуды к общей сумме ссуды взвешенная классифицированная ссуда рассчитывается умножением суммы кредитов определенной группы риска на соответствующий коэффициент. Коэффициент удельного веса проблемной ссуды отношение ссуды с просроченной выплатой процентов и основной суммы долга к общему объему ссуды указывает на ту часть ссуды в портфеле банка, выплаты по которой были несвоевременно погашены, и на тех, которые не были погашены вообще. Коэффициент удельного веса убыточной ссуды отношение убытков по ссуде, полученной за анализируемый период, к среднему общему объему ссуды определяет часть ссуды, которая за определенный период привела к убытку



Общий резерв ликвидности подразделяется на первичный и вторичный. Первичный резерв ликвидации рассматривается как главный источник ликвидности банка (наличность, средства на корреспондентских счетах в других банках), а вторичный резерв – это высоколиквидные доходные активы, которые с минимальной задержкой и незначительным риском потерь можно превратить в наличные средства (государственные ценные бумаги, в некоторых случаях – средства на ссуды).
















2