ЛИЗИНГ В СИСТЕМЕ ФИНАНСИРОВАНИЯ

В некоторых государствах Западной Европы (к примеру, в Великобритании, Германии, Дании) не принималось специального рода законодательство по лизингу, а реализация его происходит в рамках обычного коммерческого права, в то время как во Франции, Португалии, Швеции имеется специального рода законодательство, где представлены в основе своей права лизингодателя и лизингополучателя, возможные их взаимоотношения с производителями имущества, которое сдается в лизинг.Лизинг в качестве специфической формы экономических отношений отражают в юридическом документе, где происходит оговаривание необходимых поручений, права доверительной собственности, договора о купле-продаже и др. Во Франции, Бельгии и Италии придерживаются концепции собственника экономического (как правило, опцион выступает в качестве обязательного условия лизинга), иные же (Великобритания, Ирландия, Голландия, а вместе с тем и США) строят свои взаимоотношения согласно концепции юридического собственника. Помимо этого, некоторые государства Западной Европы занимают в юридическом отношении определенное промежуточное положение, имея в собственном законодательстве элементы, которые характерны как для одной, так и для другой системы права.В странах Бельгии, Италии, Франции в качестве обязательного условия лизингового соглашения выступает реализация имущества по истечении срока заключенного соглашения по предварительно оговоренной цене (опцион); в то же время в Великобритании и США опцион не выступает в качестве условия лизинга, где в соглашении предусмотрена аренда-продажа. При этом, к примеру, в США у лизинга имеется форма финансовой сделки, которая используется вместе с кредитом и иными займами. В законодательстве Германии, Швейцарии предусматривается опцион, который ведет лизинг к соглашению купли-продажи в рассрочку особого типа в то время, когда в случае лизинга в качестве владельца имущества остается непосредственно лизингодатель, а в результате купли-продажи в рассрочку будет переходить право владения к получателю в момент заключения соглашения. Отличие лизинга от аренды-продажи, купли-продажи в рассрочку, от сделки под обеспечение состоит в основе своей в экономически обоснованном размере платежей, то есть в договоре лизинга, как таковом, устанавливается не по экономическим критериям, а по форме на соответствие нормам юридическим.В государствах Великобритании и Франции большое количество соглашений можно трактовать как лизинговые; а в Германии они могут относиться к понятию сделки в рассрочку. В государстве Франции лизинговые соглашения, которые предусматривают по окончании установленного срока возможность использования опциона (права выкупа по цене остаточной), относят к заключаемым сделкам кредит-аренда, при этом такого рода различие имеет определенного принципиального характера значение, потому что сделки по типу кредит-аренда регулируются государством иными методами.Французское законодательство не предоставляет возможность изготовителю имущества производить лизинговые операции.Регулирование государством лизинговой деятельности в каждом отдельно взятом государстве имеет собственные особенности. К примеру, в тех государствах, где лизинг выступает в качестве специфической функции банковских учреждений (Италия, Франция), органами государства не только регулируется деятельность банков, но и осуществляется определенного рода контроль над лизингом. В Великобритании, Германии банковские учреждения контролируют только ту часть лизинговых операций, которую проводят подведомственные им структуры. Во Франции вся деятельность по лизингу строгим образом регулируется с государственной стороны наравне с банковскими учреждениями. В иных государствах управление лизинговой деятельностью в сравнении с банковскими операциями значительным образом упрощено.В законодательствах Италии, США, Франции были предусмотрены специального рода требования к механизму лизинговых сделок. Лизинговые соглашения должны быть зарегистрированы в судебных органах с целью оповещения определенного круга лиц, который предусмотрен законодательством, о том, кто является собственником имущества, которое передается в лизинг, и пр.В государствах Великобритании, Германии, Дании, Нидерландах регулирование лизинговой деятельности, как правило, не производится, и она не ограничивается.Как представляет опыт, специфическое законодательство не выступает в качестве определяющего для развития лизинга, доминируют при этом макроэкономические условия государства, государственная поддержка деятельности по инвестированию и лизинга в качестве важной ее формы. Самые благоприятные условия для лизингового рынка были созданы в Великобритании, Германии, Ирландии, Норвегии, США. Так, к примеру, в Ирландии с целью стимулирования лизинга для лизинговых компаний предусмотрено предоставление государственных субсидий, возможность использования ускоренного режима амортизации и иного рода льготы, что благотворным образом отразилось на лизинговом рынке. В итоге Ирландия выступила как мировой центр лизинга самолетов, в государстве функционирует Международный центр по оказанию финансовых услуг и пр.Есть государства, где развитию лизинга препятствием являются некоторого рода ограничения. К примеру, в Греции является запрещенным лизинг недвижимости, а вместе с тем грузового автотранспорта и автобусов, в качестве тормоза выступают и нормы амортизации, регулирование которых производится государством. Комитетом по международной стандартизации бухгалтерского учета (JASC) были разработаны определенные стандарты по учету лизинга, которые были приняты Бельгией, Грецией, Великобританией, Нидерландами, Японией, Ирландией, США и иными государствами. В их основе заложен основной принцип по экономическому владению передаваемым в лизинг имуществом, но при этом некоторые государства Западной Европы, а вместе с тем Комиссия Европейского Союза и Организация европейского лизинга придерживаются права юридического на владение имуществом, которое передается в лизинг. По причине имеющихся различий владения имуществом имеются отличия и систем бухгалтерского учета, и методов начисления сумм амортизации и налогов, потому что, согласно существующей экономической концепции, имущество должно быть учтено на балансе лизингополучателя, а согласно юридической - только на балансе лизингодателя.В среднем доля лизинга в совокупном объеме инвестиционных вложений Европы составляет порядка 12,5%. Это, на наш взгляд, должно выступить в качестве ориентира для российского рынка лизинга – в условиях современной экономики для России данный показатель не превышает 2%. Можно заметить, что простое сопоставление с государствами, где помимо лизинга существуют и иные развитые каналы инвестиционных вложений в основной капитал, многое не даст. Помимо этого, в данных государствах в отличие от России достаточно высока доля субъектов малого и среднего бизнеса, на которые ориентируется бизнес по лизинговым сделкам, а вместе с тем несопоставимым является уровень износа основных средств. Скорее, в современных условиях можно вести речь о другом - для России, где лизинг выступает в качестве перспективнейшего инструмента финансового обеспечения инвестиций и где иные каналы развиты достаточно слабо, потенциал роста достаточно высок и вполне может достичь 15-20 % от совокупного объема финансового обеспечения обновления основных средств.ЗаключениеЛизинг представляет собой особый тип экономических отношений, который заключается в предоставлении одним участником отношений, называемым лизингодателем, приобретенного специально имущества во владение и пользование с предпринимательскими целями другому участнику отношений, называемому лизингополучателю, в обмен на платежипериодического характера, с возможностью, если данное условие предусмотрено по соглашению сторон, выкупа в конце срока лизинга лизингополучателем данного имущества.Лизинг в себе несет три важнейших принципа кредитных отношений - принципы возвратности, платности и срочности - и этим определяется сходство лизинга с кредитом банковских учреждений с финансовой точки зрения. Вместе с тем между лизингом и банковским кредитом имеется несколько очень важных различий. Во-первых, при взятии банковского кредита первой проблемой, которая встает перед кредитором, выступает минимизация риска кредитования, а с данных позиций кредитор делает попытку контролировать целевое использование данного заемного капитала и будет требовать адекватного кредитного обеспечения. При лизинге финансовые ресурсы уже даются в форме средств производства, а, в связи с этим, необходимость в контроле целевого их использования отсутствует. Во-вторых, вместе с тем как платежи по кредиту банков осуществляются преимущественным образом в формеденежных выплат, лизинговые платежи могут иметь как денежный характер, так и компенсационный (в виде продукции, которая произведена на оборудовании, приобретенном в лизинг, или оказания встречных услуг) характер. В-третьих, при кредитовании банковских учреждений в качестве обязательного условия выступает обеспечение кредита, зачастую производимое в форме залога активов, которые принадлежат заемщику, в то же время при лизинге отсутствует необходимость в обеспечении, потому что право распоряжения предметом лизинга находится у лизингодателя до истечения срока лизинга, а, в связи с этим, сам предмет лизинга является обеспечением выполнения лизингополучателем собственных обязательств; у лизинговых отношений имеются некоторые общие черты с отношениями по поводу купли-продажи, хоть их экономическая сущность существенным образом является различной. В то время, как в качестве предмета сделки купли-продажи выступает право собственности в общем, при лизинговой сделке предметом продажи со стороны лизингодателя и предметом покупки со стороны лизингополучателя в первую очередь выступает не само право собственности на предмет лизинга, а только его важнейшая составляющая с экономической точки зрения ч - право эксплуатации средств производства и извлечения из этого дохода. Специфика лизинга состоит в том, что его используют, прежде всего, в качестве формы финансового обеспечения инвестиций, использование которой всегда способствует повышению экономического потенциала как на уровне субъекта экономики, так и на макроэкономическом уровне. В лизинговые отношения включаются черты таких типов отношений, как: инвестиционное кредитование, отношения по поводу купли-продажи и аренды. Лизингу в качестве особого типа экономических отношений, присущим является специфический, свойственный только ему функциональный набор; общепризнанным выступает выделение трех лизинговых функций: финансовой, производственной и сбытовой. Для России, где лизинг выступает в качестве перспективнейшего инструмента финансового обеспечения инвестиций и где иные каналы развиты достаточно слабо, потенциал роста достаточно высок и вполне может достичь 15-20 % от совокупного объема финансового обеспечения обновления основных средств.Список литературыГражданский кодекс РФ // Справочно-правовая система «Гарант».Федеральный закон от 29.01.2002 № 10-ФЗ «О финансовой аренде (лизинге)» // Справочно-правовая система «Гарант».Федеральный закон «О присоединении РФ к конвенции УНИДРУА «О международном финансовом лизинге» № 16-ФЗ от 08.02.1998 г. // Справочно-правовая система «Гарант».Постановление Правительства РФ «Об утверждении порядка предоставления государственных гарантий на осуществление финансовой аренды (лизинга)» от 03.09.1998 г. № 1020 (с изм. и доп. от 06.06.2002 г.) // Справочно-правовая система «Гарант».Агафонова М.Н. Аренда, лизинг, безвозмездное пользование. - М.: Юстицинформ, 2014. - 160 с.Алехина О.В. Финансирование инвестиционной деятельности на основе лизинга. - Саратов: Изд-во Сарат. ун-та, 2013. - 64 с.Баранова Н.В. Возможности применения лизинга в деятельности предприятия // Соврем. проблемы гуманит. и естеств. наук: Материалы межвуз. науч.-практ. конф., 18 нояб. 2011 г. - М.; Рязань: Горизонт-РИУП, 2012. - С.153-155. Вахитов Д.Р. Развитие лизинга в Российской Федерации в условиях рыночной экономики. - Казань: Изд-во «Таглимат» Ин-та экономики, управления и права, 2012. - 188 с. Горемыкин В.А. Лизинг: Учебник. - М.: Изд.-торг. корпорация «Дашков и Ко», 2013. - 944 с. Горемыкин В.А. Организационно-методические основы лизинга: Учеб. пособие. - М.: МГИУ, 2014. - 260 с.Лещенко М.И. Основы лизинга: Учеб. пособие для вузов. - 2-е изд., перераб. и доп. - М.: Финансы и статистика, 2011. - 328 с. Воскресенский А.Б. Лизинг - средство от кризиса // Реформы в России и проблемы управления - 99: Материалы 14-й Всерос. науч. конф. мол. ученых и студентов. Вып.1. - М.: Б.и., 2013. - С.175-176. Галенко В.П., Страхова О.А., Файбушевич С.И. Как эффективно провести лизинговые операции // Экономический анализ: теория и практика. – 2013. - №5. – С.15-22.Аверчев И. Лизинговые операции - форма или содержание? // Консультант. - 2012. – № 3. - С.56-59. Киркорова Н.И., Киркоров А.Н. Выгодно ли лизингополучателю быть балансодержателем предмета лизинга? // Лизинг ревю. - 2014. - № 5. - С.18-21. Одесс В. Рынок лизинга в России // Маркетинг. – 2014. - № 5. - С. 105.Петрова В.И., Еремин О.Б. Лизинговые операции: правовое регулирование, учет и налогообложение // Бухгалтерский учет. - 2013. - № 10. - С.18-25; № 11. - С.36-40. Рейх А.А. Преимущества и недостатки лизинга // Современные аспекты экономики. - 2014. - № 9(60). - С.42-43. Скрынник Е. Б. Развитие рынка лизинга в России: факторы и тенденции // Деньги и кредит, 2014. - № 6. - С. 60.Тихонов Г.В. Анализ причин слабой динамики развития лизинга в машиностроении и варианты решения данной проблемы // Лизинг ревю. - 2013. - № 6. - С.15-17. Федотова А.А. Перспектива развития лизинговых услуг в России // Молодой учетный, 2014. - №10. – С.251-253.Материалы официального сайта Эксперт РА: www.raexpert.ru/.Лизинг-2015: стратегии для кризиса: http://www.carcade.com/press/media/4821888/.Приложения