Анализ финансовых результатов и эффективности хозяйственной деятельности организации розничной торговли продовольственными товарами

руб. 2. структуры товарной продукции ΔП(уд.в.) = 56366724-34199479.709 = 22167244.291 тыс.руб. 3. средних цен реализации: ΔП(ц)=87256884-56366724 = 30890160 тыс.руб. 3. себестоимости: ΔП(с.с.) = 35221683-87256884 = -52035201 тыс.руб. Общее изменение прибыли от данных факторов находится как суммирование полученных результатов: ΔП=1755233.709+22167244.291+30890160-52035201=2777437 тыс.руб. Трехфакторная модель. Отклонение суммы прибыли от реализации продукции вследствие изменения: а) средних цен реализации ΔП(p)=∑(q1p1-q1z1)-∑(q1p0-q1z1) ΔП(p)=(624101396-588879713)-(593211236-588879713)=30890160 тыс.руб. б) себестоимости единицы продукции ΔП(z)=∑( q1p0-q1z1)-∑(q1p0-q1z0) ΔП(z)=(593211236-588879713)-(593211236-536844512)=-52035201 тыс.руб. в) количества реализованной продукции ΔП(q)=∑(q1p0-q1z0)-∑(q0p0-q0z0) ΔП(q)=(593211236-536844512)-(562783192-530338946)=23922478 тыс.руб. Взаимосвязь ΔП=ΔП(p)+ΔП(z)+ΔП(q)=30890160-52035201+23922478=2777437 тыс.руб. Индексный анализ прибыли. Индексная модель. = Общий индекс изменения прибыли: а) влияние на прибыль себестоимости; = б) влияние на прибыль цены; = в) влияние на прибыль объема реализации. = Итого: I=0.4037*1.548*1.7373=1.0857 Факторный анализ рентабельности продаж. Общее изменение рентабельности: = в том числе: а) из-за изменения цен: = б) из-за изменения себестоимости: = в) из-за изменения структуры продукции: = Взаимосвязь Δr=Δr(p)+Δr(z)+Δr(q)=-8.84+4.32+4.38=-0.14% Проведенный финансовый анализ АО «ТК «Мегаполис» позволил выявить некоторые проблемы в его финансовой деятельности. Для того, чтобы предупредить последующую негативную динамику ухудшения финансового состояния хозяйствующего субъекта, финансовым службам организации необходимо регулярно проводить анализ основных направлений хозяйственной деятельности АО «ТК «Мегаполис», вырабатывать соответствующие рекомендации, изучать имеющийся опыт международных организаций, оперирующих в данной области.Оценка финансового состояния АО «ТК «Мегаполис» показала, что часть оборотного капитала обездвижена в медленно реализуемых активах, в связи с чем организация теряет необходимую маневренность. Также, общая величина обязательств, к концу 2021 года значительно возросла. Существующая структура капитала организации отражает рискованную стратегию использования заёмных средств, подобная зависимость от заёмных средств финансирования может оказать негативное влияние на финансовое состояние в будущем.В связи с этим можно порекомендовать целенаправленное внедрение следующих мер по укреплению финансового состояния хозяйствующего субъекта. Устойчивость финансового состояния АО «ТК «Мегаполис» может быть улучшена путём:•проведения мероприятий по снижению суммы дебиторской задолженности;•проведения мероприятий по определению оптимальной структуры капитала;•проведения мероприятий по управлению запасами (обоснованное уменьшение запасов);•проведения мероприятий по снижению суммы кредиторской задолженности.•пополнения собственного оборотного капитала за счет внутренних и внешних источников.Первое мероприятие направлено на рациональное управление дебиторской задолженностью АО «ТК «Мегаполис».Дебиторская задолженность – это общая сумма долгов, причитающихся организации от юридических и физических лиц в следствие деловых отношений между ними.Обеспечение рациональной реализации экономических решений в процессе деятельности организации является целью управления дебиторской задолженностью.Доля дебиторской задолженности в организации в общей сумме оборотных средств на конец 2021 года по данным проведённого анализа составила 41,6%. Дебиторская задолженность - особенный вид оборотных средств. С целью усовершенствования процесса управления дебиторской задолженностью АО «ТК «Мегаполис» рассмотрим модель управления дебиторской задолженностью.Для отслеживания роста дебиторской задолженности организация может использовать ведомость непогашенных остатков. Предложенная ведомость позволит проследить любое изменение в динамике непогашенной и просроченной дебиторской задолженности. Она позволяет лучше контролировать задолженность и прогнозировать её объем на будущие периоды.Для недопущения роста просроченной дебиторской задолженности необходимо при заключение договоров с крупными покупателями включать пункты, предусматривающие штрафные санкций в случае нарушения условий договоров, например, просрочки платежа.Также, чтобы сократить дебиторскую задолженность, следует воспользоваться следующими методами:1) инкассация – это добровольный возврат дебиторской задолженности в соответствии с договором, иногда и раньше срока оплаты (возможно взамен на дополнительные скидки).2) взаимозачет взаимных требований – наиболее лёгкий и распространённый метод реструктуризации долгов.3) разработка политики скидок от стоимости услуг при досрочном, своевременном платеже и снижение санкций за просрочку платежа для определённых наиболее надёжных групп покупателей.4) использование быстроликвидных ценных бумаг дебитором в зачет погашения задолженности на основе взаимного соглашения.Взяв во внимание, что некоторые из должников возможно находятся в стадии банкротства или могут не иметь возможность для погашения долга, обычно считается, что с помощью предложенных мероприятий можно погасить 20% задолженности [9]. Следовательно, сумма дебиторской задолженности после внедрения мероприятий составит: 29 336 903 – 29 336 903 × 0,2 = 23 469 522,4 тыс. руб.По результатам предложенных мероприятий можно заключить, что данная модель управления дебиторской задолженностью АО «ТК «Мегаполис» будет охватывать все этапы процесса управления данным видом задолженности.Следующее мероприятие направленно на определение оптимальной структуры капитала.Оптимизация структуры капитала проводится в целях обеспечения наиболее эффективной пропорциональности между его доходностью и стоимостью, а также обеспечения финансовой устойчивости организации. Оптимизация структуры капитала может проводится по критерию максимизации рентабельности (уровня доходности) собственного капитала организации и по критерию минимизации средневзвешенной стоимости капитала. Именно используя данные критерии АО «ТК «Мегаполис» необходимо определить оптимальную структуру капитала и возможно скорректировать рискованную стратегию формирования источников финансирования активов организации.Для проведения оценки экономического эффекта от предложенных мероприятий по снижению объёма запасов, по снижению объема дебиторской задолженности и кредиторской задолженности воспользуемся построением сравнительной таблицы 8.Таблица 8 - Показатели Бухгалтерского баланса АО «ТК «Мегаполис» с учётом внедрения предложенных рекомендаций (тыс.руб.)Показатели20 г.Прогнозные значенияОтклонение1234Внеоборотные активы850214685021460Оборотные активы, в т.ч.:6765965258623523,1-9036128,9запасы3168748328518734,7-3168748,3дебиторская задолженность2933690323469522,4-5867380,6денежные средства258271725827170Прочие405254940525490Валюта баланса:7616179867125669,1-9036128,9Собственный капитал513553851355380Долгосрочные обязательства973197310Краткосрочные обязательства, в т.ч.:7101652961980400,1-9036128,9заемные средства105301721494043,1-9036128,9кредиторская задолженность60486357604863570Валюта баланса:7616179867125669,1-9036128,9Как видно, при условии внедрения предложенных мероприятий главные показатели АО «ТК «Мегаполис» улучшаться. В свою очередь, это приведёт к существенной оптимизации индикаторов ликвидности организации. В таблице 8представим показатели деловой активности фирмы , с учетом предложенных рекомендаций.Таблица 9- Показатели деловой активности АО «ТК «Мегаполис», с учётом внедрения предложенных рекомендацийНаименование показателяСпособ расчетаПоясненияЗначения (в отн. едн.)2021ПрогнозноеОбщие показатели оборачиваемости1. Коэффициент общей оборачиваемости капитала (ресурсоотдача) ( d1)d1 = выручка от реализации / среднегодовая стоимость активовd1 = стр. 010 (ф.№2) / (стр. 190 + стр. 290) ф.№17,399,302. Коэффициент оборачиваемости мобильных средств (d2)d2 = выручка от реализации / среднегодовая стоимость оборотных активовd2 = стр. 010 (ф.№2) / стр. 290 (ф.№1)8,3210,653. Коэффициент отдачи нематериальных активов (d3)d3 = выручка от реализации / средняя стоимость нематериальных активовd3 = стр. 010 (ф.№2) / стр.110 (ф.№1)13197,5514635,494. Фондоотдача (d4) d4 = выручка от реализации / средняя стоимость основных средствd4 = стр. 010 (ф.№2) / стр.120 (ф.№1)344,54382,085. Коэффициент отдачи собственного капитала (d5)d5 = выручка от реализации / средняя стоимость собственного капиталаd5 = стр. 010 (ф.№2) / стр. 490 (ф.№1)109,59121,53Показатели управления активами6. Коэффициент оборачиваемости материальных средств (d6)d6 = (средняя стоимость запасов) х t) / выручка от продажиd6 = (стр. 210 (ф.№1) х t) / стр. 010 (ф.№2)20,2716,457. Коэффициент оборачиваемости денежных средств ( d7) d7 = (средняя стоимость денежных средств) х t) / выручка от продажиd7 = (стр. 260 (ф.№1) х t) / стр. 010 (ф.№2)1,651,498. Коэффициент коэффициент оборачиваемости средств в расчетах (дебиторской задолженности) (d8)d8 = выручка от реализации / средняя стоимость дебиторской задолженностиd8 = стр. 010 (ф.№2) / стр. 230 (ф.№1)19,1826,599.Срок оборачиваемости дебиторской задолженности (d9)d9 = (средняя стоимость дебиторской задолженности) х t) / выручка от продажиd9 = (стр. 230 (ф.№1) х t) / стр. 010 (ф.№2)18,7713,5410. Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности (d10)d10 = выручка от реализации / средняя стоимость кредиторской задолженностиd10 = стр. 010 (ф.№2) / стр. 620 (ф.№1)9,3810,4011. Срок оборачиваемости кредиторской задолженности (d11)d11 = (средняя стоимость кредиторской задолженности) х t) / выручка от продажиd11 = (стр. 620 (ф.№1) х t) / стр. 010 (ф.№2)38,3734,60Как видно из таблицы 9 у фирмы в результате вышеперечисленных мероприятий у фирмы происходит ускорение оборачиваемости каптала с 7,39 раз до 9,30 раз. Коэффициент оборачиваемости мобильных средств также увеличил свою скорость оборота с 8,32 до 10,65 раз.Кроме того предложенные мероприятия приводят к росту индикаторов эффективности. Таких как коэффициент отдачи нематериальных активов в общем с 13197,55 до 14635,49 руб., так и в частности к росту коэффициента фондоотдачи с 344,54 до 382,08 руб. Эффективность применения собственного капитала фирмы также будет повышена с 109,59 руб. до 121,53 руб.Также предложенный комплекс мероприятий позволит сократить количество дней оборота материальных средств с 20,27 до 16,45. Срок оборачиваемости кредиторской задолженности также снижается с 38,37 дней до 34,6.Все вышеперечисленные мероприятия в совокупности с тем, что фирмы удастся выплатить сформированную краткосрочную задолженность позволят фирмы восстановить финансовое состояние.Подводя итог важно отметить, что в третьей главе был проведен анализ и оценка коэффициентов деловой активности АО «ТК «Мегаполис», по результатам которого было выявлено, что компания сохраняет эффективность своей деятельности, однако достигается она не за счет основного вида деятельности, результативность которого находится ниже нормативного значения и имеет отрицательную динамику.Проведенный финансовый анализ АО «ТК «Мегаполис» позволил выявить некоторые проблемы в ее финансовой деятельности. Оценка финансового состояния АО «ТК «Мегаполис» показала, что доля оборотного капитала обездвижена в медленно реализуемых активах, в связи с чем фирма утрачивает требуемую маневренность. Также, общая величина обязательств, к концу 2016 года существенно возросла. Существующая структура капитала фирмы отражает рискованную стратегию применения заёмных средств, подобная зависимость от заёмных средств финансирования может оказать негативное влияние на финансовое состояние в будущем.В связи с этим было рекомендовано целенаправленное внедрение следующих мер по укреплению финансового состояния хозяйствующего субъекта:проведения мероприятий по снижению суммы дебиторской задолженности;проведения мероприятий по определению оптимальной структуры капитала;проведения мероприятий по управлению запасами (обоснованное уменьшение запасов);проведения мероприятий по снижению суммы кредиторской задолженности.пополнения собственного оборотного капитала за счет внутренних и внешних источников.Далее, был произведен расчёт эффективности внедрения предложенных мероприятий внедрение рекомендаций по улучшению управления финансового состояния АО «ТК «Мегаполис» является экономически выгодным, о чем свидетельствует существенное высвобождение денежных ресурсов и улучшение индикаторов ликвидности, платёжеспособности и финансовой устойчивости.ЗаключениеРассмотрение теоретических аспектов анализа финансового состояния позволило нам сделать ряд выводов о том, что финансовый анализ организации является частью общего, полного анализа хозяйственной деятельности, о том, что глобальная цель анализа финансового состояния любой компании заключается в оценке сложившегося финансового положения компании с целью определения резервов и разработки концепции по их мобилизации. Финансовый анализ организации проводится с помощью совокупности методов и рабочих приемов (методологии), позволяющих структурировать и идентифицировать взаимосвязи между основными показателями.В процессе анализа показателей финансово-хозяйственной деятельности предприятия проводится анализ имущественного состояния и структуры капитала, а также анализ финансовой устойчивости и платежеспособности финансовой устойчивости организации, а именно исследованы сущность, цели и принципы финансового анализа предприятия; рассмотрена система показателей и методов, характеризующих финансовое состояние организации.В соответствие с задачами, поставленными в ведение для первой главы, были сделаны следующие выводы:Финансовый анализ – это анализ потенциальной и реальной ситуации на предприятие, то есть на определённый момент времени, анализ способности организации к воспроизводству, к финансированию своей деятельность, к саморазвитию, а также выполнению обязательств перед контрагентами и государством. Анализ проводится на основании системы показателей;Показатели оценки финансового состояния и финансовой устойчивости деятельности организации должны быть такими, чтобы все контрагенты экономического субъекта, могли получить ответ на вопрос, на сколько надежна организация как партнер в финансовых отношениях, а, следовательно, принять решение об экономической выгодности продолжения с организацией отношений;С целью расчёта показателей финансового состояния и финансовой устойчивости предприятия проводится анализ ликвидности, анализ состава и динамики прибыли; анализ рентабельности; оценка и анализ финансовой устойчивости хозяйствующего субъекта. Источником информации для анализа является бухгалтерский баланс предприятия, отчеты о финансовых результатах, об изменениях капитала, о движении капитала, приложение к балансу, данные первичного и аналитического бухгалтерского учёта.Во второй главе работы была дана организационно-экономическая характеристика АО «ТК «Мегаполис». Также в практической части работыбыли решены следующие задачи:- проведён структурный анализ активов и пассивов АО «ТК «Мегаполис»;- исследованы финансовые результата АО «ТК «Мегаполис»;- исследована платёжеспособность организации на основе показателей ликвидности АО «ТК «Мегаполис»- проведён анализ финансовой устойчивости организации;- проведён анализ вероятности банкротства.Оценка финансового состояния рассматриваемой организации проводилась за 2019-2021 года.Анализ динамики и структуры баланса предприятия показал:наибольший удельный вес в структуре активов организации занимают оборотные активы – 88 % на конец 2021 года;собственный капитал занимает в источниках имущества организации незначительную долю – 6,7 % на конец 2021 года; рост дебиторской задолженности на 65% при росте выручки на 10% свидетельствует и снижении денежных средств на 24% свидетельствует о том. что у компании возникли серьезные проблемы по работе с покупателями, что в свою очередь вызвало необходимость в увеличении краткосрочных займов на 16,7%. А совокупная краткосрочная кредиторская задолженность компании увеличилась на 39,3 % Анализ финансовой устойчивости АО «ТК «Мегаполис» показал, что для организации характерна абсолютная независимость финансового состояния. Практически все коэффициенты финансовой устойчивости находятся ниже пределов нормативных значений. Это говорит о рискованной стратегии вовлечения в деятельность заемных средств. При больших значениях коэффициента организация теряет финансовую независимость, и её финансовое положение становится крайне неустойчивым.Таким образом, изучив динамику показателей данной группы был сделан вывод о рискованной стратегии использования заёмных средств. АО «ТК «Мегаполис» в результате чего компания находится в зоне риска, существует некоторая вероятность банкротства и соответственно компания нуждается в разработке стратегии направленной на восстановление финансовой устойчивости.В третьей главе данной работы были разработаны мероприятия по улучшению управления финансовым состоянием АО «ТК «Мегаполис». Для улучшения производственно-финансового состояния компании необходимо:- проводить мероприятия по снижению суммы дебиторской и кредиторской задолженности;- вести постоянный контроль за состоянием расчетов с покупателями;- следить за соотношением дебиторской и кредиторской политики,- провести мероприятия по управлению запасами, а именно обоснованно уменьшить величину запасов на основании данных управленческого учёта.Для улучшения финансового состояния АО «ТК «Мегаполис» необходимо внедрять предложенные рекомендации, так как они обеспечивают оптимальную ликвидность (все коэффициенты ликвидности находятся в пределах рекомендованных значений и увеличились) и платежеспособность баланса, все это позволяет АО «ТК «Мегаполис» улучшить финансовое состояние.В заключение хочется отметить, что вышеперечисленные рекомендации необходимы для устойчивого развития АО «ТК «Мегаполис» в условиях рыночных отношений и повышения эффективности бизнеса.Список использованной литературы